Hvordan redusere risikoen i virksomheten?

Vi skal beskrive tre måter forbrukere og bedrifter kan redusere risikoen på. Dette er diversifisering, forsikring og informasjon.

Nedenfor er noen av de viktige måtene forbrukere og næringsliv kan redusere risikoen på:

Måte # 1. Diversifisering:

Risiko kan reduseres ved å tildele ressursene til en rekke risikofylte situasjoner. For eksempel kan en person bruke tiden sin til kun å utøve en av mange aktiviteter med usikker avkastning, eller han kan bruke tiden til noen få slike aktiviteter. Man ser ofte at avkastningen ville være større fra sistnevnte kurs enn fra førstnevnte.

På samme måte bruker en i ressursmarkedet ressursene sine til å kjøpe aksjer med usikker avkastning - prisene på noen aksjer kan stige mer enn de andre, og prisene på noen aksjer kan til og med falle. I stedet for bare å kjøpe noen få aksjer, kan han vise seg å være en gevinst dersom han opprettholder en portefølje med et stort antall aksjer.

Måte 2. Forsikring:

Risikovillige mennesker er villige til å betale for å unngå risiko. De kan gjøre dette gjennom å kjøpe forsikring. Faktisk, hvis kostnadene for forsikring ikke er mer enn det forventede tapet, vil risikovillige mennesker kjøpe nok forsikring til å komme seg fullt ut av økonomisk tap de måtte lide.

For eksempel har en huseier 10 prosent sannsynlighet for at huset hans kan bli skadet av brann, og i så fall vil hans økonomiske tap være 50 000 Rs.

I dette tilfellet, hvis kostnadene for brannforsikring ikke er mer enn Rs 5000, som er lik det forventede tapet, vil personen gå inn for forsikringen for å unngå risiko. For i dette eksempelet, ved å betale maksimalt 5000 dollar, ville han være i stand til å komme seg fra et tap på 50 000 dollar hvis brannen faktisk oppstår.

La oss utforske dette eksemplet nærmere. La oss anta at huset er verdt Rs 5.000.000 og kostnadene for nevnte forsikring faktisk er Rs 5.000. Hvis personen ikke kjøper forsikringen her, ville formuen her reduseres til R 4, 50 000, hvis brannen faktisk oppstår og det ville være verdt R 5 000 000 hvis det ikke er brann.

I dette tilfellet ville hans forventede formue være verdt Rs (4, 50 000 x 0, 1 + 5, 00 000 x 0, 9) = R 4, 95 000. Også her ville SD av formue være

På den annen side, hvis personen kjøper forsikring, ville formuen være en viss Rs 4, 95 000 uavhengig av brannforekomst (Rs 5000 mindre på grunn av forsikringskostnaden). I dette tilfellet vil den forventede verdien av formuen også være Rs 4, 95 000, og SD her ville være null.

Vi har ordnet alle disse dataene i tabell 7.1.

Det er lett å se i tabellen over at den forventede formuen er den samme (Rs 4, 95 000) i begge situasjonene (med forsikringsdekning og ikke-dekning). Variabiliteten (gitt av SD) er selvfølgelig ganske annerledes - uten forsikring er formuens SD en verdi av 15 000 Rs, mens den med forsikring er null. Dette gir oss at situasjonen uten forsikring innebærer mer risiko. Med andre ord hjelper forsikring personen til å redusere risikoen.

Det er også oppnådd i vårt eksempel at hvis det ikke er brann, oppnår den uforsikrede huseieren Rs 5.000 (som er forsikringskostnadene) i forhold til den forsikrede eieren av huset [kolonne (3) i tabell 7.1].

På den annen side, hvis det er brann, mister den uforsikrede huseieren Rs 45 000 [Rs 50 000 (skade på grunn av brann) - R 5 000 (forsikringskostnad)] i forhold til den forsikrede huseieren. La oss huske at for en risikovillig person teller tap mer (i form av endringer i nytteverdi) enn gevinster. En risikovillig huseier vil derfor kunne glede seg over et høyere verktøy ved å kjøpe forsikring.

Måte 3. Loven om store tall:

For å unngå risiko, vil de risikovillige personene kjøpe forsikring. Det er forsikringsselskaper som spesialiserer seg på å selge forsikring. Nå er spørsmålet, hvordan bærer et forsikringsselskap risikoen for kundene, og likevel tjene penger. Svaret ligger i det som kalles "stort antall lover".

Denne loven forteller oss at selv om utfallet av en enkelt utprøving av et tilfeldig eksperiment er uforutsigbart, kan det gjennomsnittlige utfallet av et stort antall forsøk på eksperimentet bli forutsagt. For eksempel er det like sannsynlig at utfallet av en enkelt kast av en objektiv mynt vil være et 'hode' eller en 'hale' - vi kan ikke forutsi det riktig.

Men hvis vi gjennomfører et stort antall slike forsøk, vil vi kunne si at i gjennomsnitt i halvparten av forsøkene ville man oppnå 'hode', og i den andre halvparten av forsøkene ville 'halen' oppnås.

Vi kan nå bruke disse konseptene på vårt eksempel på brannforsikring. I dette eksemplet er sannsynligheten for forekomst av brannulykker 0, 1. Loven om store antall i dette tilfellet vil gi oss at for hver 1000 hus (like i alle henseender), ville 100 hus i gjennomsnitt møte brannulykker. Men i et bestemt utvalg på 1000 hus kan antallet hus som opplever brann være så høyt som 120 (eller mer).

Derfor, hvis eierne av disse 1000 husene kjøper forsikring, vil selskapet få Rs (5 000 x 1 000) = R 50, 00 000 som premie, mens det måtte betale Rs (50 000 x 120) = R 60, 00 000 som kompensasjon for skade på grunn av brann. Derfor, i et slikt tilfelle, ville forsikringsselskapet lide et stort tap, og det vil gå ut av drift.

På den annen side, hvis selskapet kan selge forsikring til et stort antall huseiere (like i alle henseender, for enkelhets skyld), hvis det selger til 20 000 kjøpere, vil det på grunn av loven om store antall være 2000 tilfeller av brann.

I dette tilfellet ville selskapet motta som premie Rs (5.000 x 20.000) = Rs 100.000.000, mens det måtte betale Rs (50.000 x 2.000) = Rs 100.000.000, dvs. her kan det genereres tilstrekkelige premier som tap kan utbetales . Forsikringsselskapet kan stole på store antall lover som sikrer at den totale utbetalingen ikke vil være mer enn det totale premiebeløpet som mottas.

Måte # 4. Aktuariell rettferdighet:

Når forsikringspremien er lik forventet utbetaling som i eksemplet ovenfor, sier vi at forsikring er aktuarmessig rettferdig. For å dekke administrasjonskostnader og tjene penger må forsikringsselskapene imidlertid fastsette en premiesats som vil generere et forsikringsfond som vil være tilstrekkelig større enn forventet tap.

Denne påslagssatsen vil være noe høyere enn det som er aktuarmessig rettferdig. Imidlertid, hvis det er et tilstrekkelig stort antall forsikringsselskaper slik at markedet er ganske konkurransedyktig, vil premiesatsen være nær den aktuarmessig rimelige kursen. I noen land er forsikringspremier regulert slik at kjøperne kan beskyttes mot å betale for store premier.

Måte 5. Verdien av informasjon:

Folk - både forbrukere og bedrifter - tar ofte beslutninger på grunnlag av begrenset informasjon. Hvis informasjonen var mer fullstendig, kunne man komme med bedre spådommer og redusere risikoen. Siden informasjon er en verdifull handelsvare, vil folk være villige til å betale for den.

Verdien av fullstendig informasjon er forskjellen mellom den forventede verdien av et valg når det er fullstendig informasjon og den forventede verdien når informasjonen er ufullstendig.

 

Legg Igjen Din Kommentar